В тихом провинциальном городке, где все друг друга знают, начинается череда жутких, ритуальных убийств. Местная полиция в растерянности, а в народе уже шепчутся о древней легенде — будто бы это мстит русалка из местного озера. Чтобы разобраться в этом деле, из столицы вызывают опытного криминалиста Юрия Бахтина, скептика и прагматика, не верящего в сказки. Однако для него это задание оказывается личным: много лет назад он сам жил в этом городе, и теперь ему предстоит встретиться со своим прошлым — старыми друзьями и бывшей женой.
Чем глубже Бахтин погружается в расследование, тем более зловещей и необъяснимой кажется картина преступлений. Его рациональная картина мира дает трещину, а список подозреваемых неумолимо растет, включая в себя людей, которым он когда-то доверял. Ему приходится балансировать на острие: разбираться в семейных драмах, противостоять скрытому противнику, который водит его за нос, и идти наперекор местным суевериям. Каждый шаг приближает его к разгадке, но цена правды может оказаться непомерно высокой.